我國陶瓷電容器行業(yè)：MLCC 是最主流產(chǎn)品 國產(chǎn)化率亟待提升

一、行業(yè)相關(guān)概述

根據觀(guān)研報告網(wǎng)發(fā)布的《中國陶瓷電容器行業(yè)發(fā)展現狀研究與投資前景預測報告（2024-2031年）》顯示，陶瓷電容器也稱(chēng)為瓷介電容器或獨石電容器，是指使用陶瓷材料作為介質(zhì)，并通過(guò)涂敷金屬薄膜（通常為銀）經(jīng)高溫燒結形成電極的電容器。與其他電容器相比，陶瓷電容具有體積小、電壓范圍大、價(jià)格相對較低等優(yōu)點(diǎn)，在小型化趨勢下小體積陶瓷電容需求巨大。不同類(lèi)型電容器的特點(diǎn)對比情況如下：

陶瓷電容器與鋁電解電容器、鉭電解電容器、聚酯薄膜電容器對比情況

資料來(lái)源：中國電容器網(wǎng)，觀(guān)研天下整理

陶瓷電容器根據陶瓷材料的不同，可以分為低頻陶瓷電容器和高頻陶瓷電容器兩類(lèi)；按結構形式分，又可分為圓片狀電容器、管狀電容器、矩形電容器、片狀電容器、穿心電容器等多種。

資料來(lái)源：觀(guān)研天下整理

二、陶瓷電容器是我國電容器市場(chǎng)中使用最廣、用量最大類(lèi)別，份額占比超50%

陶瓷電容器屬于電容器產(chǎn)業(yè),且因為體積小、電壓范圍大等特點(diǎn)，是目前我國電容器市場(chǎng)中使用最廣、用量最大的類(lèi)別。有相關(guān)數據顯示，2021 年在我國電容器市場(chǎng)中，陶瓷電容器占比超過(guò) 50%，達到了54%。

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電容器為被動(dòng)元器件的主要組成部分。近年得益于我國信息化產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，數碼電子產(chǎn)品的更新?lián)Q代速度越來(lái)越快，以平板電視（LCD和PDP）、筆記本電腦、數碼相機等產(chǎn)品為主的消費類(lèi)電子產(chǎn)品產(chǎn)銷(xiāo)量持續增長(cháng)，帶動(dòng)了電容器產(chǎn)業(yè)增長(cháng)，市場(chǎng)規模不斷增長(cháng)。目前我國已經(jīng)成為全球最大的電容器市場(chǎng)，占全球市場(chǎng)比重超過(guò)七成。數據顯示，2023年我國電容器市場(chǎng)規模約為1321.53億元，同比增長(cháng)5.72%。預計2024年我國電容器市場(chǎng)規模將增長(cháng)至1380億元。

數據來(lái)源：觀(guān)研天下整理

陶瓷電容器作為電容器市場(chǎng)中使用最廣、用量最大的類(lèi)別，近年也隨著(zhù)電容器市場(chǎng)的發(fā)展而不斷發(fā)展。

三、MLCC 是陶瓷電容器最主流產(chǎn)品，占比約 90%左右

我國對于陶瓷電容器的研究生產(chǎn)始于上世紀80年代中期，通過(guò)引進(jìn)吸收國外先進(jìn)技術(shù)，已經(jīng)積累了一定的研究和生產(chǎn)能力，成為全球陶瓷電容器生產(chǎn)大國。近年來(lái)隨著(zhù)生產(chǎn)研發(fā)技術(shù)不斷創(chuàng )新,我國陶瓷電容器市場(chǎng)空間逐步擴大。數據顯示，2021年我國陶瓷電容器市場(chǎng)規模高達656.2億元,同比增長(cháng)6.7%。從細分市場(chǎng)來(lái)看，多層瓷介電容器（MLCC）是陶瓷電容器的主要類(lèi)別之一，約占 90%左右。

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四、當前行業(yè)大而不強，國產(chǎn)化率亟待提升

雖然近年我國陶瓷電容器發(fā)展向好，并通過(guò)引進(jìn)吸收國外先進(jìn)技術(shù)，已經(jīng)積累了一定的研究和生產(chǎn)能力，成為全球陶瓷電容器生產(chǎn)大國。但當前我國陶瓷電容器處于大而不強的境地，也就是說(shuō)雖然我國是全球陶瓷電容器生產(chǎn)大國，但國際競爭力不強。尤其是高端產(chǎn)品，受技術(shù)壁壘影響，仍由韓、日等國外龍頭企業(yè)占據。

而由于目前我國陶瓷電容器市場(chǎng)上，MLCC 是最主要類(lèi)別之一（約占 90%左右），其發(fā)展現狀也可看做當下整個(gè)陶瓷電容器發(fā)展情況。因此這里是對MLCC 市場(chǎng)進(jìn)行分析。

MLCC（片式多層陶瓷電容器）一般指貼片電容，是由印好電極(內電極)的陶瓷介質(zhì)膜片以錯位的方式疊合而成,經(jīng)過(guò)一次性高溫燒結形成陶瓷芯片,再在芯片的兩端封上金屬層(外電極),從而形成一個(gè)類(lèi)似獨石的結構體。

MLCC是重要的被動(dòng)元件，被譽(yù)為“電子工業(yè)大米”，在電子工業(yè)中有著(zhù)十分重要的作用，能有效地縮小電子信息終端產(chǎn)品（尤其是便攜式產(chǎn)品）的體積和重量，提高產(chǎn)品可靠性。

近年隨著(zhù)我國智能手機、新能源汽車(chē)、工控、5G通信等產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，我國MLCC市場(chǎng)需求高速增長(cháng)。目前我國作為全球主要的消費性電子產(chǎn)品生產(chǎn)基地，已成為全球陶瓷電容器生產(chǎn)大國和消費大國，產(chǎn)銷(xiāo)量位居全球前列。

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但值得注意的是，MLCC的生產(chǎn)制造具有較高的技術(shù)壁壘，目前全球MLCC核心制造商主要集中在日本、韓國、美國等國家。以日本為例，目前日本制造商整體市占率已經(jīng)超過(guò)了50%，成為這個(gè)行業(yè)絕對的王者，尤其是在尖端高容量產(chǎn)品、陶瓷粉末技術(shù)、產(chǎn)能規模等三個(gè)方面有著(zhù)明顯的比較優(yōu)勢。另外數據顯示，2022年在全球前十大 MLCC 廠(chǎng)商中，日系廠(chǎng)商全球市場(chǎng)份額占有率約為 56.0%，韓國企業(yè)占有率約為 22.5%，中國本土企業(yè)占比僅為 7.1%。

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雖然近年經(jīng)過(guò)多年的努力，國產(chǎn)巨頭企業(yè)憑借較高的產(chǎn)能排名前三。但在車(chē)用、高端工控等市場(chǎng)的競爭力仍不如日系主要玩家。例如在業(yè)績(jì)表現方面，行業(yè)老大哥村田在消費電子行業(yè)非常萎靡的2023年，其電容器（包括 MLCC）業(yè)務(wù)2023年財年實(shí)現營(yíng)業(yè)收入超過(guò)7500億日元，同比還增長(cháng)了2%，增長(cháng)主要來(lái)自移動(dòng)終端和智能手機的收入增加。單從這一點(diǎn)，就可以看出頭部玩家的抗周期能力。尤其是去年第四季度，公司MLCC的產(chǎn)能利用率超過(guò)了80%。而國內的風(fēng)華高科（000636）去年實(shí)現了凈利潤僅1.73億元，同比下降幅度超過(guò)45%，就可見(jiàn)一斑。

綜上，目前我國 MLCC（尤其是高端產(chǎn)品）較為依賴(lài)進(jìn)口。數據顯示，2022年我國MLCC進(jìn)口量2.13萬(wàn)億只（主要集中在中高端）,而出口量只有1.26萬(wàn)億只。

數據來(lái)源：中國海關(guān)，觀(guān)研天下整理

從金額來(lái)看， MLCC 進(jìn)口逆差較大，進(jìn)口均價(jià)明顯高于出口均價(jià)。2022年我國進(jìn)口金額為70.2億美元，出口金額為36.4億美元，進(jìn)口逆差為33.7億美元。這一數據也反映出當前國內MLCC 出口的產(chǎn)品價(jià)值量不高。

數據來(lái)源：中國海關(guān)，觀(guān)研天下整理

而當前世界經(jīng)濟形勢下，作為應用于整個(gè)電子行業(yè)的基礎元器件，陶瓷電容器及MLCC 產(chǎn)品供給的安全性對我國電子行業(yè)發(fā)展的安全性具有重要意義?？梢?jiàn)我國本土陶瓷電容器及MLCC 生產(chǎn)企業(yè)在行業(yè)快速發(fā)展的過(guò)程中需要進(jìn)一步提高自身技術(shù)實(shí)力及生產(chǎn)能力，助力我國基礎電子元器件的國產(chǎn)化進(jìn)程。（WW）